ETF mit Burggrabenaktien

[DST]

Am 27.9.2020 um 12:23 von cutter111th:

Gibt ja auch genug Leute, die meinen, sich die entsprechenden Aktien einfach selbst ins Portfolio zu legen. Kann man machen, bedeutet aber auch, dass man sich fortwährend mit den ganzen Einzeltiteln im Portfolio beschäftigen muss.

Ich weiß nicht ob es dir bewusst war, aber damit hast du eine der amüsantesten Aussagen in diesem Thread getätigt, die ich gerne noch etwas ausführen möchte. Viele Aktien-Fanatiker, die diesem ETF nichts abgewinnen können, gehen bei ihrer Aktienwahl mit hoher Wahrscheinlichkeit nicht anders vor. Der Unterschied ist jedoch, dass sie glauben, sie könnten ihr Portfolio besser managen sowie Burggraben und Bewertungen besser einschätzen als das Experten-Team von Morningstar. Wenn dem aber so wäre müssten sie auch den S&P 500 schlagen, womit selbst Warren Buffet, von dem die Burggraben-Value-Strategie im Prinzip überhaupt erst abstammt, inzwischen zu kämpfen hat!

[hund555]

vor 43 Minuten von DST:

Ich weiß nicht ob es dir bewusst war, aber damit hast du eine der amüsantesten Aussagen in diesem Thread getätigt, die ich gerne noch etwas ausführen möchte. Viele Aktien-Fanatiker, die diesem ETF nichts abgewinnen können, gehen bei ihrer Aktienwahl mit hoher Wahrscheinlichkeit nicht anders vor. Der Unterschied ist jedoch, dass sie glauben, sie könnten ihr Portfolio besser managen sowie Burggraben und Bewertungen besser einschätzen als das Experten-Team von Morningstar. Wenn dem aber so wäre müssten sie auch den S&P 500 schlagen, womit selbst Warren Buffet, von dem die Burggraben-Value-Strategie im Prinzip überhaupt erst abstammt, inzwischen zu kämpfen hat!

... oder sie wollen nicht 0,5% p.a. zahlen und sehen anderen Risiken und Nachteile in ETFs.

[dev]

vor einer Stunde von DST:

Wenn dem aber so wäre müssten sie auch den S&P 500 schlagen, womit selbst Warren Buffet, von dem die Burggraben-Value-Strategie im Prinzip überhaupt erst abstammt, inzwischen zu kämpfen hat!

Zwischen Buffet und einem Privatdepot liegen 99.xx% Kapitalunterschied!

[Bast]

vor 33 Minuten von dev:

Zwischen Buffet und einem Privatdepot liegen 99.xx% Kapitalunterschied!

Und bei wem haben Transaktionskosten dann den grösseren Einfluss auf die Rendite?

[dev]

vor 11 Minuten von Bast:

Und bei wem haben Transaktionskosten dann den grösseren Einfluss auf die Rendite?

Die Transaktionskosten sind nicht das Problem, sondern statt ein paar Tausend Euro eines Privaten, Milliarden zu investieren und gleichzeitig nicht zu viele Firmen im Portfolio zu haben.

 

Ich kann mir kleine Buden anschauen, das würde sich für Buffett nicht lohnen (Aufwand/Nutzen).

Meine paar Euro beeinflussen den Aktienkurs nicht.

Ich muß niemandem etwas von meinen Investments erzählen, Buffett schon. ( Allerdings hat das auch einen Vorteil, bei so vielen Nachahmern, nur beim Verkauf ist es dann wieder blöd. )

[cutter111th]

Bekanntlich ist Value Werte in den letzten Monaten ja deutlich besser gelaufen. Die Outperformance des Index gegenüber dem S&P in den letzten 6 Monaten ist mal wieder eklatant. 14,31% gegen 7,89%. Sollten sich die Inflationserwartungen bestätigen und danach sieht es ja nun aus, dürfte die Outperformance weiter bestand haben. Langfristig hat er den S&P ja eh deutlich outperformt. 

 

[Der Heini]

vor 23 Stunden von cutter111th:

Bekanntlich ist Value Werte in den letzten Monaten ja deutlich besser gelaufen. Die Outperformance des Index gegenüber dem S&P in den letzten 6 Monaten ist mal wieder eklatant. 14,31% gegen 7,89%. Sollten sich die Inflationserwartungen bestätigen und danach sieht es ja nun aus, dürfte die Outperformance weiter bestand haben. Langfristig hat er den S&P ja eh deutlich outperformt. 

 

Da ich immer eine Alternative zum Value enhanced Index suche habe ich den US-Moat mal über den ishares MSCI Value enhanced gelegt seit Corona.

 

Schon interessant wie ähnlich die Kurven verlaufen, der Moat wäre da eine gute weitere Alternative zum Value enhanced, geade wenn man Value stärker gewichten und diversifizieren möchte.

 

Edit:https://www.trackingdifferences.com/ETF-Vergleich/ISIN/IE00BP3QZB59,IE00BQQP9H09,?ReplicationPref=all&EarningsPref=all&SizePref=0&TerPref=0&TdPref=1&TdvPref=0&NumIndexConsituentsPref=0&YieldPref=0&P5YPref=0.5&P3YPref=1

 

Nur die TD ist beim Wide Moat erschreckend groß.

[cutter111th]

vor 55 Minuten von Der Heini:

Da ich immer eine Alternative zum Value enhanced Index suche habe ich den US-Moat mal über den ishares MSCI Value enhanced gelegt seit Corona.

 

Schon interessant wie ähnlich die Kurven verlaufen, der Moat wäre da eine gute weitere Alternative zum Value enhanced, geade wenn man Value stärker gewichten und diversifizieren möchte.

 

Edit:https://www.trackingdifferences.com/ETF-Vergleich/ISIN/IE00BP3QZB59,IE00BQQP9H09,?ReplicationPref=all&EarningsPref=all&SizePref=0&TerPref=0&TdPref=1&TdvPref=0&NumIndexConsituentsPref=0&YieldPref=0&P5YPref=0.5&P3YPref=1

 

Nur die TD ist beim Wide Moat erschreckend groß.

Wer keinen MSCI World hat und die Regionen einzeln abbildet, für den ist das was. 
 

Ansonsten erhöht man nur seinen US Anteil. 
 

Der globale Moat-Etf gefällt mir nicht. Zum einen gibt es ihn nicht lange und er hat ein sehr kleines Fondvolumen, zum anderen gefallen mir hier weder Zusammensetzung noch Performance. 
 

 

 

[MCThomas0215]

vor 58 Minuten von Der Heini:

Schon interessant wie ähnlich die Kurven verlaufen, der Moat wäre da eine gute weitere Alternative zum Value enhanced, geade wenn man Value stärker gewichten und diversifizieren möchte.

Was soll den ein Aktie, die einen vermeintlichen Burggraben hat,  mit Value zu tun haben?

[cutter111th]

vor 29 Minuten von MCThomas0215:

Was soll den ein Aktie, die einen vermeintlichen Burggraben hat,  mit Value zu tun haben?

Es geht um den Index bzw. den ETF darauf und der hat sehr viel damit zu tun. Bitte informieren 

[MCThomas0215]

vor 1 Minute von cutter111th:

Es geht um den Index bzw. den ETF darauf und der hat sehr viel damit zu tun. Bitte informieren 

Geht es weniger hochnäsig?

Der Wide Moat ist die Hälfte der Zeit ein Growthfund:

[cutter111th]

vor 18 Minuten von MCThomas0215:

Geht es weniger hochnäsig?

Der Wide Moat ist die Hälfte der Zeit ein Growthfund:

Das hat mit Hochnäsigkeit nichts zu tun, alle relevanten Informationen findest du schon im Thread. Hier werden immer wieder die gleichen Fragen gestellt. 
 

Ein Wide Moat reicht eben nicht alleine aus um in den Index zu kommen. Value Kriterien spielen hier eine entscheidende Rolle. 
 

[MCThomas0215]

vor 5 Minuten von cutter111th:

Value Kriterien spielen hier eine entscheidende Rolle. 

Eben, deswegen läuft er bei Morningstar unter der Kategorie Blend Index. Außerdem ist er in dieser Kategorie die Hälfte der Zeit ein Growth-fund.

 

Value ist aber ein klar definierter Begriff bei ETFs.

[cutter111th]

So, auf die letzten 12 Monate hat sich der Global-Moat-ETF im Vergleich zum ACWI gar nicht mal so schlecht gemacht. Das Fondvolumen ist mit knapp über 70 Mio aber noch immer recht gering. Viel schlimmer finde ich hier aber die Aussicht, dass VANECK den ETF auf ESG umstellt, so wie man es schon beim US-Wide-MOat ETF gemacht hat. 

 

 

 

 

[Beginner81]

vor 47 Minuten von cutter111th:

So, auf die letzten 12 Monate hat sich der Global-Moat-ETF im Vergleich zum ACWI gar nicht mal so schlecht gemacht. Das Fondvolumen ist mit knapp über 70 Mio aber noch immer recht gering. Viel schlimmer finde ich hier aber die Aussicht, dass VANECK den ETF auf ESG umstellt, so wie man es schon beim US-Wide-MOat ETF gemacht hat. 

 

Ja, ich habe den US Moat recht hoch gewichtet im Depot, aber reduziere ihn nach und nach, da mir (in diesem Fall zumindest) ESG ziemlich deplaziert erscheint.

[paradox82]

Wieso ist Mastercard in dem MOAT und Visa nicht?

 

https://www.vaneck.com/de/de/moat/positionen

[cutter111th]

vor 12 Stunden von paradox82:

Wieso ist Mastercard in dem MOAT und Visa nicht?

 

https://www.vaneck.com/de/de/moat/positionen

Ohne das jetzt in diesem Fall genau zu wissen ist es so, dass die Positionen vierteljährlich von Morningstar geprüft und ggf. auch getauscht werden. Da spielen ja verschiedene Kriterien eine Rolle um in den Index zu kommen.  War hier alles schon Thema. Nur einen breiten Burggraben zu haben reicht nicht um in den Index zu kommen bzw. dort zu verweilen. Bewertungen etc. spielen da ebenfalls mit rein

[paradox82]

Kann man irgendwo die Ändeurng der Indexzusammensetzung nachvollziehen? Finde bei Morningstar und VanEck immer nur die aktuelle Zusammensetzung.

 

Edit: Hier immerhin die Änderungen zum 16.12.2022:

 

https://indexes.morningstar.com/docs/reconstitution-summary-report/morningstar-global-wide-moat-focus-FS0000DOH9

 

Und hier wohl ältere:

 

https://indexes.morningstar.com/page/resources/results?documentCategory=Index Specific Documents&documentSubcategory=Reconstitution Summary Report&familyId=IS000014DI&filterPattern=&geography=Global&portfolioId=1636282&sortBy=date&sortOrder=-1

[Diamantenhände]

Gerade zufällig gesehen: Der US-Moat wurde ja auf Sustainable umgestellt. Es gibt eine halbe Rolle rückwärts und ein non-ESG wurde wiederaufgelegt. Zusätzlich gibt es nun einen SMID (Small & Mid-Cap) Moat auf US-Aktien.