Gold - Fundamentalanalyse

[xfklu]

Hier bitte keine Chartanalyse, sondern Fundamentalanalyse, so wie es im Titel definiert ist.

[bmi]

Der graue Schwan bzgl. 31 Mio Tonnen Golderz-Fund in Uganda steht noch immer im Raum.

Praktisch ist der angegebene Goldgehalt unwahrscheinlich, theoretisch jedoch nicht ausgeschlossen.

[reko]

vor einer Stunde von bmi:

Der graue Schwan bzgl. 31 Mio Tonnen Golderz-Fund in Uganda steht noch immer im Raum.

"Uganda claims that it has 31 Million Tonnes of gold ore .. an estimated 320.158 tonnes of refined ore could be extracted"

31 Mio Tonnen Golderz sind nicht so viel - eine Würfel mit 180 Meter Kantenlänge. Der aus den Angaben resultierenden Goldgehalt von 10 g/Tonne ist hoch, wenn es mit Blockmining gefördert werden kann. Wenn es nicht in Form eines Würfels sondern als Narrow Vein System vorliegt muß das noch nicht rentabel sein.

Merkwürdig auch, dass diese Meldung auf Kryptoseiten aber nicht auf Miningseiten zu finden ist. Man sollte meinen ein Sensationsfund würde auch die Goldminen-Branche interessieren.

In manchen Meldungen wird sogar der Punkt als 1000er Trennung betrachtet.

2022/06/16 Gold-Fund aus Uganda eine Riesen-Ente?

"Aber wer sich intensiv mit dem Goldmarkt und Themen des Bergbaus beschäftigt, ahnt, dass an der Story etwas nicht stimmen

kann."

Die Explorationsfirma im März: Wagagai mining company gazetted. Im April wurde von 1000 kg  pro Jahr Produktionskapazität gesprochen.

 

[Hamster 90]

vor 3 Stunden von reko:

"Uganda claims that it has 31 Million Tonnes of gold ore .. an estimated 320.158 tonnes of refined ore could be extracted"

31 Mio Tonnen Golderz sind nicht so viel - eine Würfel mit 180 Meter Kantenlänge. Der aus den Angaben resultierenden Goldgehalt von 10 g/Tonne ist hoch, wenn es mit Blockmining gefördert werden kann. Wenn es nicht in Form eines Würfels sondern als Narrow Vein System vorliegt muß das noch nicht rentabel sein.

 

 

Sind sehr viel bei allerzeiten bereits gefördertem Goldwürfel von 21meters.

Wenn ich richtig rechne das 630 fache.

Und das mit Deutscher Schulbildung ...

 

Dabei könnte man den Goldpreis in die Tonne treten, stimmt 99% nicht....

[Tatsächlich]

vor 28 Minuten von Hamster 90:

Sind sehr viel bei allerzeiten bereits gefördertem Goldwürfel von 21meters.

Wenn ich richtig rechne das 630 fache.

Und das mit Deutscher Schulbildung ...

Bitte unterscheiden zwischen Gold und Golderz

[Hamster 90]

vor 3 Minuten von Tatsächlich:

Bitte unterscheiden zwischen Gold und Golderz

oh sorry

dann 3200 tons Gold auch ne Bank

[chirlu]

Wurde übrigens hier schon diskutiert:

 

[PKW]

vor 1 Stunde von Hamster 90:

oh sorry

dann 3200 tons Gold auch ne Bank

Hochgerechnet auf 20 Jahre Förderung ergeben das 160 tons pro Jahr.
Das wäre nicht vernachlässigbar, aber das Projekt scheint so geheim zu sein, dass es bei den Goldminenbetreibern gar nicht bekannt ist (lt. reko, siehe oben).
Irgendwas riecht hier angebrannt   -kopfkratz-

[reko]

vor 3 Stunden von Hamster 90:

Sind sehr viel bei allerzeiten bereits gefördertem Goldwürfel von 21meters.

Wenn ich richtig rechne das 630 fache.

Es ist ein Unterschied ob man einen Goldwürfel aus reinen Gold oder einen Erzwürfel mit 10g/Tonne Goldgehalt hat.

Die im 180m Erzwürfel angeblich enthaltenen 320 Tonnen Gold ergeben einen 2,5m Würfel mit reinen Gold.

Wenn das mit der im Bau befindlichen 1 Tonne/Jahr Anlage in 320 Jahren gefördert sein sollte, dann wächst der 21m Welt-Goldwürfel um 12mm an.

[Sapine]

vor 55 Minuten von Glory_Days:

Quelle: https://www.macrotrends.net/1333/historical-gold-prices-100-year-chart

[bestox]

Guter Chart. Bedeutet Gold ist im historischen Vergleich immer noch hoch, aber deutlich vom ATH entfernt bewertet. 

Wie auch immer, 100g Gold werden in 50 Jahren mehr wert sein als 5500 Euro - da bin ich fast sicher

[reko]

vor einer Stunde von bestox:

Bedeutet Gold ist im historischen Vergleich immer noch hoch, aber deutlich vom ATH entfernt bewertet. 

Wieso solle Gold/USD über 100 Jahre konstant bleiben.

Alles vor 1973 war mit Goldbindung des USD. Charttechnisch sehe ich kein Problem.

[YingYang]

vor 2 Stunden von bestox:

Guter Chart. Bedeutet Gold ist im historischen Vergleich immer noch hoch, aber deutlich vom ATH entfernt bewertet. 

Wie auch immer, 100g Gold werden in 50 Jahren mehr wert sein als 5500 Euro - da bin ich fast sicher

Aus 5500 Euro werden mit 2% Zinsen in 50 Jahren 14803 EUR.

Aus 100g Gold werden in 50 Jahren 100g Gold.

Gold schützt weder vor Inflation, noch vor Atomkriegen wie wir aktuell sehen.

[PKW]

vor 34 Minuten von YingYang:

Aus 5500 Euro werden mit 2% Zinsen in 50 Jahren 14803 EUR.

Aus 100g Gold werden in 50 Jahren 100g Gold.

Gold schützt weder vor Inflation, noch vor Atomkriegen wie wir aktuell sehen.

Deine Rechnung ist nicht inflationsbereinigt, der gezeigte Gold-Chart hingegen schon.

Spiel deine Rechnung mal mit 20 Mark durch. Warum 20 Mark?
Der Chart geht bis 1914 zurück und damals war das unsere Währung, die es als Banknote und als Goldmünze gab. Letztere ist heute noch handelbar, der aktueller Europreis beträgt: ca. 440
Eine damalige Banknote (oder ein damaliges Sparguthaben) hat heute allenfalls noch antiquarischen Wert.

[bmi]

Bloomberg:

Zitat

The Gold Market’s Great Migration Sends Bullion Rushing East

Western investors are dumping gold in response to rising rates.

[...]

Quelle: https://www.bloomberg.com/news/articles/2022-10-09/gold-is-heading-east-as-a-falling-price-lures-asian-buyers

 

Hab mal interessehalber die Veränderung der Länder-Goldreserven über den Goldpreis gelegt (~20 Jahre):

 

Indien Türkis, Türkei Gelb, Thailand Lila, China Rot, Russland Pink

 

Verteilung der Länder-Goldreserven 2019:

https://www.statista.com/chart/19123/stockpiling-gold/

 

US, Deutschland und Italien haben seit Anfang der 2000er den Goldbestand nicht nennenswert geändert, Frankreich seit 2009 ebenso nicht mehr.

Die treibende Kräfte sind seit Anfang der 2000er also die im Chart dargestellten Länder, die damit die geopolitischen Risiken diversifizieren.

[bmi]

Zitat

[...] Aber jedes Mal, wenn eine beunruhigende politische Nachricht den Goldpreis wieder ein klein wenig steigen lässt, lässt ihn bald darauf eine Nachricht über Zinserhöhungen wieder fallen.

 

Bemerkenswert dabei: Die Notenbanken, die für all das verantwortlich sind, kaufen im Augenblick selbst viel Gold. Das geht aus Zahlen der Branchenorganisation World Gold Council (WGC) hervor, die auf einer Kombination aus offiziell gemeldeten Werten und Schätzungen für Goldkäufe beruhen. Demnach haben die Notenbanken in aller Welt im dritten Quartal 2022 bis September stolze 399,3 Tonnen Gold gekauft. Das war eine Steigerung gegenüber dem Vorjahresquartal um mehr als 300 Prozent - und ein Anstieg gegenüber dem Vorquartal um immerhin 115 Prozent.

https://m.faz.net/aktuell/finanzen/die-gold-tricks-der-notenbanken-400-tonnen-gekauft-18431135.html

 

Naja, überwiegend handelt es sich dabei um EM-Zentralbanken: 

https://www.gold.org/goldhub/research/gold-demand-trends/gold-demand-trends-q3-2022/central-banks

 

Siehe auch meinen vorherigen Beitrag.

[Owl]

"Goldminen-Aktien mit großem Potenzial!
Die Incrementum AG mit Sitz in Liechtenstein gibt den bekannten „In Gold we Trust“-Report. Eine Vorausschau, die mir zugeschickt wurde, beinhaltet die untenstehende Grafik.

Es ist gut zu erkennen, dass Gold bereits fast wieder sein letztes Allzeithoch erreichen konnte, die Goldminen jedoch weit davon entfernt sind. Daraus errechnet sich fast eine Ver-3-fachung bei den Minen als Kurspotenzial."

Quelle: www.incrementum.li

https://www.incrementum.li/journal/preview-chartbook-in-gold-we-trust-report-2023/

[Gast230427]

Welch Gründe sollte es hierzu geben?

 

Sind Golderze nicht in den letzten 10 Jahren ausgebeutet worden? Oder hat man seit einem Dezennium die Minen versiegelt. Welchen Bodenschatz hatte man damals, welchen hat man nun heute?

 

Wie haben sich die Kosten für Exploration, Gerät, Maschinen, Personal und Sicherheit entwickelt? Sind diese gleich geblieben?

 

Und was der traute Rapport der Aurumanleger verschweigt ist, dass die Exploration viel Geld kostet und die Minen auch ordentliche Verbindlichkeiten haben. Der Zins ist nun spürbar.

 

Auch verkaufen Minen teile ihres in der Zukunft zu fördernden Goldes auf den Terminmärkten.

 

Dies alles lässt an der aufgetischten Eulenspiegelei zweifeln, dass ein neues Hoch im güldenen Metall ein ebenso hohes Hoch bei der Mine bedeutet. Wer löbliches Aurum möchte, der möchte Aurum kaufen. Wer jedoch Minen vertraut, der vertraut auch den Künsten der Alchemie.

[reko]

vor 51 Minuten von Pilharmonie:

Sind Golderze nicht in den letzten 10 Jahren ausgebeutet worden?

Goldminen haben meist eine Lebensdauer von 10 Jahren und man braucht 20 Jahre um eine neue Mine zu explorieren und zu bauen. Das kostet viel Geld. Geld das man zuletzt am Ende der Boomphase 2012 bereit war zu investieren. Die lange Durststrecke hat viele Investoren vorsichtig gemacht. Man möchte auch sicher sein, dass der Goldpreis auch über 2000$ bleibt. Steigt der Goldpreis kann man auch minderwertiges Erz noch verarbeiten und die Lebensdauer verlängert sich etwas. Aber trotzdem ist das Leben einer Mine endlich.

Man muß überlegen welche Firmen in diesen Umfeld gewinnen.