Leonhard_E Oktober 28, 2016 Gibt es Neuigkeiten zu der Anleihe, die Bayer als Teil der Finanzierung des Monsanto Deals ausgeben will? Habe zuletzt nur noch von einer Pflichtwandelanleihe mit einem Volumen von 5 Mrd. gehört, jedoch hatte ich auf neue Hybriden gehofft. Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
Rubberduck November 15, 2016 · bearbeitet November 15, 2016 von Rubberduck Gibt es Neuigkeiten zu der Anleihe, die Bayer als Teil der Finanzierung des Monsanto Deals ausgeben will? Habe zuletzt nur noch von einer Pflichtwandelanleihe mit einem Volumen von 5 Mrd. gehört, jedoch hatte ich auf neue Hybriden gehofft. Bayer macht bei Finanzierung von Monsanto-Kauf Tempo: Pflichtwandelanleihe15.11.2016 18:20:25LEVERKUSEN (dpa-AFX) - Der Pharma- und Pflanzenschutzkonzern Bayer hat die Finanzierung der Rekordübernahme des US-Saatgutspezialisten Monsanto gestartet. Eine nachrangige Pflichtwandelanleihe im Volumen von vier Milliarden Euro sei der erste Teil der angekündigten Eigenkapitalkomponente zur Finanzierung der Übernahme, teilte der Dax-Konzern am Dienstag nach Börsenschluss mit. Im September hatte Bayer die rund 66 Milliarden Dollar schwere Übernahme des umstrittenen US-Konzerns verkündet und damit einen monatelangen Poker beendet. Die Monsanto-Aktionäre und die Behörden müssen dem Deal aber noch zustimmen. Mit einem Abschluss wird Ende 2017 gerechnet.Der Eigenkapitalanteil soll insgesamt bei rund 19 Milliarden Dollar liegen. Die Pflichtwandelanleihe laufe bis zum 22. November 2019, hieß es nun. Die Bezugsrechte bestehender Aktionäre seien ausgeschlossen. Bayer hatte einen entsprechenden Schritt zuletzt bereits signalisiert. Die Anleihe werde mit einer maximalen Wandlungsprämie von 20 Prozent bis 25 Prozent und einem Zins von 5,125 Prozent bis 5,625 Prozent pro Jahr begeben, hieß es weiter. Nachbörslich gerieten Bayer Aktien wegen des Verwässerungseffekts unter Druck. Würde allerdings auf 100k Stückelung tippen... Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
mylowg November 15, 2016 Die Stückelung ist 100.000. http://www.4investors.de/php_fe/index.php?sektion=stock&ID=108694 Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
Rubberduck November 29, 2016 LANXESS successfully issues first hybrid bondCologne - Specialty chemicals company LANXESS today successfully issued a hybrid bond with a volume of EUR 500 million on the European capital market. The proceeds of the transaction are to be used for the financing of the planned acquisition of US-based chemical company Chemtura.“The fact that the order books were multiple times oversubscribed shows that the capital market has also accepted our first hybrid bond extremely well and with an attractive coupon for LANXESS,” said Michael Pontzen, Chief Financial Officer of LANXESS AG.The first hybrid bond ever issued by LANXESS has a term of 60 years and a coupon of 4.5 percent. It will be listed on the Luxembourg Stock Exchange in denominations of EUR 1,000 nominal value. The specialty chemicals company can exercise the first regular redemption option in June 2023. The hybrid bond is subordinate to LANXESS’ other financial liabilities.“With the three bonds issued since September, we have quickly secured the financing for the planned acquisition of Chemtura. In line with our solid financing strategy, we were always focused on sustaining our investment-grade rating,” said Oliver Stratmann, head of Treasury and Investor Relations at LANXESS. The hybrid bond was designed in such a way that 50 percent is treated as equity by the rating agencies. The transaction was supported by a bank consortium comprising J.P. Morgan, Barclays, Deutsche Bank and Bank of America Merrill Lynch. Eben im BB gehört. Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
vanity November 30, 2016 Handel für morgen angekündigt in STU (an anderen Plätzen dann vermutlich auch) unter WKN A2DACG, ISIN XS1405763019 Kupon fix 4,5% bis 06/2023 (erster kurzer Kupon), dann 5-Jahres-Swapsatz + 451 Basispunkte bis 06/2028, dann 5-Jahres-Swapsatz + 476 Basispunkte bis 06/2043, dann 5-Jahres-Swapsatz + 551 Basispunkte bis 06/2076 Kuponaufschub nach Wahl der Emittentin, (u. a.) Dividendentrigger. Emissions-Rating BB, Lanxess selbst hat BBB-. Die Ytm der Senioren liegt zwischen 0,8% (2022) und 1,6% (2026). Emissionkurs 98,66% - mal schauen, ob noch unter pari angeboten wird (OTC war heute morgen lt. BB bei 99,x). Kleinrentiertauglich. Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
Schwachzocker Dezember 3, 2016 Kupon fix 4,5% bis 06/2023 (erster kurzer Kupon), dann 5-Jahres-Swapsatz + 451 Basispunkte bis 06/2028, dann 5-Jahres-Swapsatz + 476 Basispunkte bis 06/2043, dann 5-Jahres-Swapsatz + 551 Basispunkte bis 06/2076 Wird der Zinssatz nach 2023 eigentlich immer jährlich angepasst? Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
Ramstein Dezember 3, 2016 Wird der Zinssatz nach 2023 eigentlich immer jährlich angepasst? Die Antwort war 2 Klicks und ist jetzt jetzt einen entfernt. Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
vanity Juli 6, 2017 Mal wieder ein Industrie-Nachrang mit kleiner Stückelung (ging zunächst mit 100k min. in den Handel, jetzt umgestellt auf 1k): Evonik Industries 2017(22/77) Guter Name, schlechter Kupon: 2,125% bis zum ersten Call in 5 Jahren, danach ICE (was zum Teufel ist das?) +220 bis 2042, danach +295. Bei Handel knapp über pari liegt YtC etwa wie beim vergleichbaren Bayer-Hybriden A14J61. Evonik 23 (A14J1H) als Senior bringt derzeit 0,6%, 5 Jahre länger sind es dann schon 1,6% (A185QB). Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
Raccoon Juli 6, 2017 vor 13 Minuten schrieb vanity: Mal wieder ein Industrie-Nachrang mit kleiner Stückelung (ging zunächst mit 100k min. in den Handel, jetzt umgestellt auf 1k): Evonik Industries 2017(22/77) Guter Name, schlechter Kupon: 2,125% bis zum ersten Call in 5 Jahren, danach ICE (was zum Teufel ist das?) +220 bis 2042, danach +295. Bei Handel knapp über pari liegt YtC etwa wie beim vergleichbaren Bayer-Hybriden A14J61. Evonik 23 (A14J1H) als Senior bringt derzeit 0,6%, 5 Jahre länger sind es dann schon 1,6% (A185QB). [url=http://www.financemagnates.com/institutional-forex/technology/ice-takes-over-interest-rate-swaps-benchmarks-for-eur-gbp-chf-and-usd/]ICE war vorher ISDAFIX[/url] Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
Zaunspfahl Oktober 11, 2019 Die beiden neun OCI NV in Euro und US Dollar sind heute sehr erfolgreich platziert worden. Aber es ist wie immer, Mindeststückelung 100.000,-- Euro. Dankeschön. Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
John Silver Oktober 11, 2019 · bearbeitet Oktober 11, 2019 von John Silver Zitat EILMELDUNG: Saxony Minerals & Exploration gibt Kupon für Anleihe bekannt: 7,75% 10. Oktober 2019 ... Dr.-Ing. Klaus Grund, Vorstand der SME AG, dazu: „Unser Unternehmen verfügt über das einzige Wolfram-Bergwerk in Deutschland, während die deutsche Industrie gleichzeitig zu den weltweit größten Importeuren dieses versorgungskritischen Rohstoffs gehört. Allein im Bergwerk in Pöhla-Globenstein (Erzgebirge) verfügen wir über erhebliche nachgewiesene Wolfram-, Fluorit- und Zinn-Reserven. Durch unsere schlanke Kostenstruktur können wir im internationalen Vergleich sehr konkurrenzfähig agieren. Mit den Mitteln aus der Anleihe sowie der Kapitalerhöhung werden wir dort die Produktion entsprechend stark ausbauen.“ ... https://www.bondguide.de/topnews/eilmeldung-saxony-minerals-exploration-gibt-kupon-fuer-anleihe-bekannt-775/ Das ist schon eine abenteuerliche Begründung im ersten Satz. Nach der Logik wäre wohl auch Steinkohle in Deutschland noch rentabel. Den dritten Satz kann ich nicht verifizieren, aber wenn das stimmt, hat das ganze zumindest einen gewissen Sinn. Oder im Umkehrschluss: Wenn man im internationalen Vergleich nicht konkurrenzfähig wäre, kann man den Laden gleich dichtmachen. Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
Alf_BB Oktober 11, 2019 vor 10 Minuten von John Silver: https://www.bondguide.de/topnews/eilmeldung-saxony-minerals-exploration-gibt-kupon-fuer-anleihe-bekannt-775/ Das ist schon eine abenteuerliche Begründung im ersten Satz. Nach der Logik wäre wohl auch Steinkohle in Deutschland noch rentabel. Den dritten Satz kann ich nicht verifizieren, aber wenn das stimmt, hat das ganze zumindest einen gewissen Sinn. Oder im Umkehrschluss: Wenn man im internationalen Vergleich nicht konkurrenzfähig wäre, kann man den Laden gleich dichtmachen. 7,75% ist jedenfalls zu wenig für das Risiko... Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
bonded Oktober 14, 2019 · bearbeitet Oktober 14, 2019 von bonded Schoeller Packaging B2/B 5NC2 Yield Talk: mid 6% Issuer Schoeller Packaging B.V. Business The leading manufacturer of returnable transit packaging (“RTP”) products in Europe, and one of the leading manufacturers globally Issue Senior Secured Notes Currency EUR Amount €250 million Guarantees / Security Pledge over certain shares and assets of the Issuer and the Non-US Guarantors and fixed charges over certain, and floating charges over substantially all, assets of the UK Guarantors (with RCF having a "super senior" position) Use of Proceeds Repay existing indebtedness and fees and expenses Tenor 5 Years Call Protection NC-2 (50%, 25%, par) Existing Corporate Ratings (M / S&P) B2 / B IPTs Mid 6s Governing Law New York Offering Format RegS / 144A Min Denominations €100k x €1k Listing Application has been made to The International Stock Exchange Authority Limited for the listing of and permission to deal in the Notes on the Official List of The International Stock Exchange Global Coordinators & JB Citi (Physical, B&D), HSBC Other Joint Bookrunners ABN AMRO, ING Roadshow October 14: London City (Lunch / 12:30 / South Place Hotel) (1x1 available after the meeting)October 15: London West End (Breakfast / 08:00 / Dukes Hotel) (1x1 available after the meeting)October 16: Paris (Breakfast / 08:00 CET / Le Bristol)October 16: Amsterdam (Group Meeting / 15:00 CET / Sheraton Schiphol)October 17: Frankfurt (Small Group Meetings / 08:00 - 11:00 CET)See additional messages for further details NetRoadshow Investor Presentation & Red OM available at:www.netroadshow.comEntry code: 2019Magnum Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
bonded Oktober 14, 2019 · bearbeitet Oktober 14, 2019 von bonded Deutsche Bahn A2/BBB PERPNC5.5: 1.250-1.375% PERPNC10: 2.00% Issuer: Deutsche Bahn Finance GmbH (Ticker: DBHNGR; Country: DE) Guarantor: Deutsche Bahn AG (100% owned by the Federal Republic of Germany) Guarantor Senior Rating: Aa1 (negative) by Moody's, AA (stable) by S&P Expected Instrument Rating: A2 by Moody’s, BBB by S&P Sustainability: Deutsche Bahn AG features ESG ratings from MSCI(A), ISS-Oekom (Prime, and CDP (A) Expected Equity Credit: Moody’s Basket C (50%) / S&P Intermediate Equity Content (50% Equity Credit, until the First Reset Date) Documentation: Standalone documentation Status of the Notes: Unsecured subordinated obligations, senior only to the ordinary share capital of the Issuer and the Guarantor Format: Reg S Bearer, NGN Principal Amount: EUR Benchmark | EUR Benchmark Maturity: Perpetual NC5.5yr | Perpetual NC10yr IPTs: ** 1.250-1.375% ** | ** 2.000% area ** First Reset Date: 22 April 2025 | 18 October 2029 Trade Date: 14 October 2019 Settlement Date: 18 October 2019 (T+4) Call Schedule: With effect as of any date during the period from and including 22 January 2025 | 18 July 2029 to and including the First Reset Date or with effect as of any Interest Payment Date thereafter Interest Payment Dates: Annually in arrears on 22 April of | Annually in arrears on 18 October of each year, commencing 22 April 2020 | each year, commencing 18 October 2020 (short first) Interest: [●]% Fixed Rate | [●]% Fixed Rate until the First Reset Date, payable annually in arrears. Reset at the First Reset Date and every 5 year thereafter to the then prevailing Reference Rate + Initial Margin + relevant Step- ups Step-ups: 25bps on 22 April 2030 & further 75bps | 25bps on 18 October 2029 & further 75bps on 22 April 2045 | on 18 October 2049 Interest Conv.: Act/Act (ICMA); TARGET2 Interest Deferral: Optional deferral (in whole or in part) at any time at the Issuer’s discretion. Cash cumulative but not compounding Settlement of Deferred Interest: Deferred Interest Payments may be settled in cash at any time at the Issuer’s discretion and are required to be paid (in whole)(i) on the date on which the Issuer or the Guarantor pays scheduled interest on the Notes; (ii) upon a distribution on junior or parity securities of the Issuer or the Guarantor; (iii) upon repurchase or redemption of junior or parity securities of the Issuer or the Guarantor or the Notes; (iv) upon liquidation / winding-up of the Issuer or the Guarantor and (v) upon payment of dividend by the Issuer (other than to the Guarantor or any other Deutsche Bahn entity with 100% ultimate ownership by Deutsche Bahn AG) or by the Guarantor (all subject to customary carve-outs) Special Redemption Events: Gross-Up Event, minimal outstanding aggregate principal amount (≥75%), each at par;Accounting Event, Rating Agency Event and Tax Event, each at 101% until 3 months prior to First Reset Date, at par thereafter Replacement Language: Intention-based (non-binding), subject to customary carve-outs Risk Factors: Investors should read the Risk Factors in the Preliminary Prospectus dated [●] October 2019 Governing Law: German ISIN: [●] | [●] Denominations: €100k+€100k Use of Proceeds: General corporate purposes Listing: Luxembourg Stock Exchange (Euro-MTF) MIFID II Target Market: MiFID II professionals / ECPs-only / No PRIIPs KID – Manufacturer target market (MIFID II product governance) is eligible counterparties and professional clients only (all distribution channels). No PRIIPs key information document (KID) has been prepared as not available to retail in EEA. Selling Restrictions: As per Preliminary Prospectus dated 8 October 2019; Reg S/ TEFRA D; No sales to and no communication with US investors, including offshore US investors. There are restrictions on the offer and sale of the Notes and the distribution of offering material, including Australia, the European Economic Area, Singapore, the United States of America and the United Kingdom NetRoadshow: www.netroadshow.com | Passcode: DBHNHYBRID2019 (not case-sensitive) Joint Structuring: Goldman Sachs International, J.P.Morgan (B&D) Joint Bookrunners: Barclays, Commerzbank, Goldman International and J.P. Morgan (B&D) Timing: Books open, today’s business Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
ceekay74 Oktober 14, 2019 Neue Anleiheemission und Umtauschangebot UBM Development AG Zitat Neue bis zu EUR 50 Mio. Anleihe mit sechsjähriger Laufzeit und einem jährlichen Kupon von 2,750% (Möglichkeit der Aufstockung auf bis zu EUR 120 Mio.) Umtauschangebot an Inhaber der UBM-Anleihe 2015-2020 (ISIN: DE000A18UQM6) Die UBM Development AG (die „Emittentin“) hat heute die Emission einer neuen Unternehmensanleihe mit einer Laufzeit von sechs Jahren, einer Verzinsung von 2,750% p.a. und einer Stückelung von EUR 500 beschlossen. Das Emissionsvolumen der UBM-Anleihe 2019-2025 (die „UBM-Anleihe 2019“) soll bis zu EUR 50 Mio. betragen, mit der Möglichkeit der Aufstockung auf bis zu EUR 120 Mio., und wird sich insbesondere nach der Annahmequote des Umtauschangebots richten. Interessierte Anleger können in der Zeit von voraussichtlich 4.11.-8.11.2019 die Anleihe zeichnen, wobei eine vorzeitige Schließung vorbehalten bleibt. Der Re-Offer Preis wird in der Spanne zwischen 99% und 100% des Nennbetrags der Teilschuldverschreibungen liegen und wird von der Emittentin in Abstimmung mit den Joint Lead Managern unter Berücksichtigung der dann vorherrschenden Marktgegebenheiten nach dem Ende des Umtauschangebots festgelegt und vor Beginn des Bar-Zeichnungsangebots veröffentlicht werden. Im Rahmen des Umtauschangebots sollen die Inhaber der im Jahr 2015 begebenen 4,250% UBM-Anleihe 2015-2020 (ISIN: DE000A18UQM6) (die „UBM-Anleihe 2015“) mit einer Stückelung von EUR 1.000 eingeladen werden, Angebote für den Umtausch in die von der Emittentin neu zu begebende UBM-Anleihe 2019 abzugeben. Die Umtauschfrist wird voraussichtlich am 15.10.2019 beginnen und voraussichtlich am oder um den 31.10.2019 enden. Inhaber von Teilschuldverschreibungen der UBM-Anleihe 2015 sollen bei Annahme des Umtauschangebots durch die Emittentin für eine bestehende Teilschuldverschreibung der UBM-Anleihe 2015 zwei neue Teilschuldverschreibungen der UBM-Anleihe 2019 (Umtauschverhältnis 1:2) erhalten sowie zusätzlich einen Barausgleichsbetrag von EUR 58,23 je umgetauschter Teilschuldverschreibung der UBM-Anleihe 2015. Der Barausgleichsbetrag errechnet sich aus den anteiligen Stückzinsen sowie einem Zusatzbetrag. Die Stückzinsen werden EUR 18,23 (je Teilschuldverschreibung der UBM-Anleihe 2015) betragen. Der Zusatzbetrag wurde in der Höhe von EUR 40,00 (je Teilschuldverschreibung der UBM-Anleihe 2015) festgelegt. Nach Abschluss des Umtauschangebots soll die UBM-Anleihe 2019 im verbleibenden Ausmaß in Österreich, Deutschland und Luxemburg im Rahmen eines öffentlichen, prospektpflichtigen Angebots und in weiteren Staaten im Rahmen einer Privatplatzierung zur Zeichnung angeboten werden (Bar-Zeichnungsangebot). Die Notierung der UBM-Anleihe 2019 zum Handel im Amtlichen Handel (Corporates Prime) der Wiener Börse ist beabsichtigt. Die Transaktion steht unter dem Vorbehalt der Billigung eines Prospekts durch die Finanzmarktaufsichtsbehörde. (...) Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
John Silver Oktober 21, 2019 · bearbeitet Oktober 21, 2019 von John Silver Zitat 21.10.2019 / 10:45 CET/CEST Veröffentlichung einer Insiderinformation nach Artikel 17 der Verordnung (EU) Nr. 596/2014, übermittelt durch DGAP - ein Service der EQS Group AG. Für den Inhalt der Mitteilung ist der Emittent / Herausgeber verantwortlich.Semper idem Underberg AG beschließt Emission einer neuen Anleihe sowie Umtauschangebot Rheinberg, 21. Oktober 2019 - Der Vorstand der Semper idem Underberg AG hat heute mit Zustimmung des Aufsichtsrats die Emission einer neuen Unternehmensanleihe mit einem Volumen von bis zu 60 Mio. Euro und mit Fälligkeit im Jahr 2025 beschlossen (die "Anleihe 2019/2025"). Es ist geplant, die Schuldverschreibungen der Anleihe 2019/2025 im Nennbetrag von je 1.000,00 Euro mit einem Zinssatz von 4,00 % bis 4,25 % jährlich zu verzinsen und in den Freiverkehr (Open Market) der Frankfurter Wertpapierbörse (Quotation Board) einzubeziehen. Der endgültige Zinssatz und Gesamtnennbetrag der neuen Anleihe 2019/2025 soll voraussichtlich am 12. November 2019 festgelegt und in einer Zins- und Volumenfestsetzungsmitteilung veröffentlicht werden ... https://www.finanznachrichten.de/nachrichten-2019-10/47953160-dgap-adhoc-semper-idem-underberg-ag-beschliesst-emission-einer-neuen-anleihe-sowie-umtauschangebot-deutsch-016.htm Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
MaxBox Oktober 21, 2019 Wesentliche Eckdaten der Semper idem Underberg Anleihe 2019/2025 EmittentinSemper idem Underberg AG, Rheinberg Emissionsvolumenbis zu 60 Mio. Euro ISIN / WKNDE000A2YPAJ3 / A2YPAJ Stückelung/Mindestanlage1.000 Euro Zinsspanne4,00 - 4,25 % p.a. Laufzeit6 Jahre Zinszahlungjährlich, jeweils am 18.11. (nachträglich), erstmals 2020 Angebotsstruktur- Öffentliches Angebot in Deutschland und Luxemburg - Privatplatzierung an europäische, institutionelle Investoren - Umtauschangebot einschl. Mehrerwerbsoption an Inhaber der bestehenden Anleihen 2015/2020 und 2014/2021 Umtauschfrist23.10. - 06.11.2019, 18:00 Uhr (MEZ) Zeichnungsfrist07.11. - 12.11.2019, 14:00 Uhr (MEZ) Umtausch-/ZahlstelleBankhaus Gebr. Martin AG Fälligkeit18.11.2025 (Call Option ab 19.11.2021) Covenantsu.a. Drittverzug, Kontrollwechsel, Negativverpflichtung, Veräußerungsbeschränkungen WertpapierartInhaberschuldverschreibungen BörseOpen Market, Quotation Board (Freiverkehr der FWB) Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
bonded Oktober 28, 2019 Issuer: Landesbank Baden-Württemberg Issuer Rating (M/S&P/F): Aa3 (stable) / - / A- (stable) Instrument: Perpetual Resettable Additional Tier 1 Write-down Non-cumulative Notes, which are intended to constitute Additional Tier 1 Instruments of the Bank Issue Rating (M/S&P/F): Ba1 / - / - Status: Direct, unsecured and subordinated obligations of the Issuer Rank pari passu among themselves and other AT1 Instruments, Senior to common equity and junior to Tier 2 capital Format: RegS only, Bearer Currency / Size: EUR Benchmark Maturity: Perpetual non-call Apr-25 IPTs: 4.500% area annual coupon Settlement Date: 6 November, 2019 (T+7) Interest Payment Date: 15 April in each year, commencing 15 April 2020 (short first coupon) Interest: Annual coupons, fixed rate resettable Fixed rate of [X]% per annum until the First Reset Date and thereafter reset every 5 years to the then 5-Yr mid-swap (EUR), in each case, + Margin (non step-up) Benchmark replacement applies to mid-swap based resets only Cancellation of Interest: Fully discretionary, non-cumulative Mandatory cancellation of distributions: to the extent that the distribution would exceed Available Distributable Items to the extent that a competent authority orders the relevant distribution to be cancelled, or another prohibition on distribution is imposed by relevant rules (including, but not limited to, ensuring compliance with the Maximum Distributable Amount); or if the Issuer is over-indebted or illiquid on the Interest Payment Date or to the extent that the relevant payment of interest would result in an over-indebtedness or illiquidity of the Issuer Write-down: Reduction of Current Nominal Amount by the amount of the relevant write-down, effected pro rata across all of the Issuer‘s AT1 instruments which provide for a write-down or a conversion upon the occurrence of a Trigger Event Trigger Event equal to the CET1 Capital Ratio of the Issuer, determined on a consolidated or (if applicable) individual basis, falling below if below 5.125% Write-up: The Issuer may, at its sole discretion, reinstate any portion of the principal amount of the Notes which has been written down and which has not previously been written up Subject to certain conditions including Maximum Write-up Amount and Maximum Distributable Amount Issuer Optional Redemption: Issuer option to redeem the Notes, in whole but not in part, on the First Reset Date and every Reset Date thereafter subject to regulatory approval and certain other conditions The Issuer may exercise its optio nal redemption right pursuant to this provision only if any write-downs have been fully written up Special Event Redemption: The Issuer may redeem the Notes, in whole but not in part, at any time, subject to regulatory approval and certain other conditions if: there is a change in the regulatory classification of the Notes that would be likely to result in (i) their exclusion in full or in part from the Issuer’s own funds under the CRR or (ii) a reclassification as a lower quality form of the Issuer’s own funds as of the issue date; or following a change in tax law, the loss of tax deductibility of interest or imposition of withholding tax that causes the issuer to pay additional amounts Target Market: Manufacturer target market (MIFID II product governance) is eligible counterparties and professional clients only (all distribution channels). No PRIIPs key information document (KID) has been prepared as the Notes are not available to retail in EEA. No sales to retail clients in the EEA, as defined under MiFID II Selling Restrictions: Reg S only. Any sales of the Notes must be made in compliance with applicable selling restrictions: USA and its Territories, EEA, France, Italy, Japan, China, Hong Kong, Singapore, UK, Australia, Canada Advertisement: The final base prospectus is, and the Final Terms when published, will be, available on https://www.bourse.lu/programme/Programme-LBBadenWurt/14602 Stabilisation: FCA/ICMA stabilisation Governing Law: German Law Day Count Fraction: Actual/Actual (ICMA) Denomination: EUR 200,000 ISIN / Common Code / WKN: [•] / [•] / [•] Listing: Luxembourg Stock Exchange (regulated market) Structuring Agents: J.P. Morgan / LBBW Joint Lead Managers: BofA Merrill Lynch / Barclays / Citi / HSBC (B&D) / J.P. Morgan / LBBW Timing: Books open , Today’s business Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
Günter Paul Oktober 31, 2019 Sind hier zwar Unternehmensanleihen, aber 6,875 gibt es auch in USD, dann allerdings als Staatsanleihe, Laufzeit bis 2036 und z.Zt. noch knapp unter pari..., damit bei 7,0 , könnte fast etwas für Cai sein, Türkei.. Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
Cai Shen Oktober 31, 2019 · bearbeitet Oktober 31, 2019 von Cai Shen vor 19 Minuten von Günter Paul: könnte fast etwas für Cai sein, Ne, der hat das Depot voll mit Antero Resources für knapp 15% bei noch BB Rating. (Irgendwas ist immer aber nachdem ich Teva offensichtlich überstanden habe juckt mich der Fracker nur noch am Rande....) Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
ceekay74 Oktober 31, 2019 vor 7 Minuten von DrFaustus: 2,7 Mrd. sind ausgefallen. Quelle? vor 45 Minuten von Günter Paul: Sind hier zwar Unternehmensanleihen, aber 6,875 gibt es auch in USD, dann allerdings als Staatsanleihe, Laufzeit bis 2036 und z.Zt. noch knapp unter pari..., damit bei 7,0 , könnte fast etwas für Cai sein, Türkei.. Türkei 36 ist weder neu noch eine Unternehmensanleihe, also wieder einmal absoluter OT-Bullshit von @Günter Paul. Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
Stift Oktober 31, 2019 · bearbeitet Oktober 31, 2019 von Stift vor 21 Minuten von wupi: Ist jetzt schon der dritte oder vierte hier im Forum, der mir erzählt das Anleihen Sch****** sind und einfach pauschale Aussagen macht. Macht wirklich Spass hier Leider muss ich wupi zustimmen: Diese grundsätzlichen Diskussionen in Thementhreads sind nervtötend! Muss wirklich HIER diskutiert werden, ob man mit kleinen Unternehmensanleihen Gewinn machen kann? Wer hier landet, sollte für sich grundsätzlich entschieden haben, dass es Gewinnmöglichkeiten gibt und über einzelne Anleihen austauschen wollen. Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
vanity Oktober 31, 2019 Am 28.10.2019 um 10:48 von bonded: Issuer: Landesbank Baden-Württemberg Issuer Rating (M/S&P/F): Aa3 (stable) / - / A- (stable) Instrument: Perpetual Resettable Additional Tier 1 Write-down Non-cumulative Notes, which are intended to constitute Additional Tier 1 Instruments of the Bank Im Handel knapp pari, beim Kupon hat's nur für 4% gereicht. WKN LB2CPE. Was ist das? Zitat Aus technischen Gründen liegt uns zu dem von Ihnen ausgewählten Produkt kein Basisinformationsblatt des Herstellers vor, sodass ein Handel des Produktes temporär nicht möglich ist. Wir arbeiten mit Hochdruck an einer Lösung. (mit Hochdruck, soso! Diese Prüfung erfolgt, bevor die buying power ins Spiel kommt, die bei 200k schnell an die Grenzen ihrer Belastbarkeit gerät) [mod] Diskussionen über die Sinnhaftigkeit und Ausfallraten von M-Bonds sowie TRY-Sovereigns bitte in den diesbezüglichen Threads! Z. B. für erstere hier: wohin gleich ein paar Beiträge verschoben werden. Wer Lust hat, kann die Liste im ersten Beitrag da mal nach Überlebenden durchzählen [/mod] Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
stupidgame November 1, 2019 Ich hätte ja gerne ein Posting zu diesem Thema zitiert, aber irgendwie kann ich seit gestern ältere Seiten als die aktuelle letzte in vielen Threads nicht mehr laden. Da läuft die Uhr ewig, und nichts passiert. Also ohne Zitat. War aber abzusehen, bzw. nicht überraschend. Beweist auch, dass die Marktteilnehmer nicht immer den Verstand komplett ausschalten: Saxony Minerals & Exploration - Von den geplanten 30 Mio. Euro konnten allerdings nur 5,15 Mio. Euro platziert werden, davon rund 1,568 Mio. Euro über die Zeichnungsfunktionalität der Börse. Institutionelle Investoren haben folglich für weniger als 3,6 Mio. Euro gezeichnet. https://www.fixed-income.org/index.php?id=30&tx_ttnews[tt_news]=9348&cHash=77a68d55ca5669ef1e64a5ed0ae039c5 Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
Rubberduck November 1, 2019 · bearbeitet November 1, 2019 von Rubberduck Am 28.10.2019 um 18:02 von Stift: Die hatten wir glaube ich noch nicht: www.schlote-gruppe.com/anleihe Hat sich jemand mit der Bude beschäftigt? Zumindest Zeichnungsgewinne? Wer oder was ist Lewisfield GmbH (Financial Advisor)? SInd die bei den Leipziger Zahnrädern auch dabei?? Diesen Beitrag teilen Link zum Beitrag
