Rentenmarkt allgemein - Analysen

[vanity]

Hi, habt ihr eine Übersicht (möglichst S&P Rating) welche Unternehmen AAA und AA geratet sind ?

... ein group by Emittent musst du dir noch dazu denken ...

 

(es wird allerdings das Rating des Papiers, nicht des Emittenten angegeben)

 

PS: was ist eigentlich heute im Anleiheforum los? Nur drei Beiträge - alle beobachten die Entwicklung von A0KAAA?

[XYZ99]

Nicht nur die Schwäche vom junk (s.o.), sondern auch die fallenden Renditen bei Staatsanleihen (hier: 10-y-treasuries) kündigen Ärger an.

[BondWurzel]

28.05.2010/07:55:18

 

 

 

REUTERS-EMISSION - Euro-Anleihen auf einen Blick

 

 

Frankfurt, 28. Mai (Reuters) - Nachfolgend erhalten Sie einen Überblick der aktuellen Anleihen- und Pfandbriefemissionen in der Euro-Währung. Weitere Informationen zu den Emissionen erhalten Sie durch Doppelklick auf die Codes in eckigen Klammern < > [].

 

1) Step-up 1*) Step-up callable 1**) Step-up single-callable 1a) Multi-Callable, 2) Step-down, 3) Reverse Convertible 3*) Double Reverse Convertible 3**) Triple Reverse Convertibles 4) Knock-In Reverse Convertible 4a) Knock-Out Reverse Convertible 5) Strukturiert 6) Senior Convertible 6*) Senior unsecured convertible 6**) Senior, unsubordinated, unsecured 6***) Senior unsecured 7) Convertible 8) Subordinated 8*) Subordinated convertible 8**) Subordinated callable 9) Security Reverse Convertible 10) Subordinated Step-up 11) Reverse exchangeable 12) Exchangeable 13) Knock-In Reverse Exchangeable 14) Knock-Out Reverse Exchangeable 15) senior unsecured exchangeable 16) Emtn-Programm

 

* PERPETUAL ISSUE

 

** QPO = QUALIFYING PUBLIC OFFERING

 

 

 

DATUM BETRAG EMITTENT KUPON LAUFZEIT PREIS

 

27.MAI 1,5 MRD NWB 2,375 04/06/15 <ZKY0>

27.MAI 1,0 MRD GCE COVERED 2,125 03/06/14

 

27.MAI 650 MIO DEUTSCHE BANK 3ME + 40 15/03/13 99,097 <ZH14>

(AUFSTOCKUNG)

26.MAI 300 MIO ILE DE FRANCE 3,20 04/06/20

26.MAI 250 MIO CRH 2,50 07/05/15

(AUFSTOCKUNG)

26.MAI 50 MIO WL BANK 2,0 21/05/14

(AUFSTOCKUNG)

21.MAI 80 MIO BERLIN 2,50 27/07/16 99,881

21.MAI 100 MIO OBB INFRASTRUKTUR 3,90 28/05/30 99,51

21.MAI 100 MIO SPONDA 4,375 27/05/15 UNDISCLOSED

20.MAI 250 MIO HERAEUS FINANCE 4,0 29/05/17 <Z718>

20.MAI 500 MIO UNICREDIT BANK 2,625 31/05/17

18.MAI 100 MIO STRABAG 4,25 25/05/15

18.MAI 100 MIO WL BANK 2,0 21/05/14 99,59

17.MAI 600 MIO DEUTSCHE HYPO 2,25 27/05/15

14.MAI 160 MIO TMD FRICTION 10,75 15/05/17 100 <ZD5R>

11.MAI 2,0 MRD LUXEMBURG 3,375 18/05/20 99,875 <Z2HY>

06.MAI 300 MIO INEOS FINANCE 9,25 15/05/15 100 <ZNC4>

05.MAI 507,75MIO CASINO 4,481 12/11/18 100 <ZUB7>

05.MAI 500 MIO ADP 3,886 10/05/20 100

05.MAI 250 MIO DG HYPO 1,75 03/05/13 100

(AUSTOCKUNG)

 

29.APR 500 MIO RHODIA 7,0 15/05/18 100 <ZZ64>

28.APR 1,21 MRD ZIGGO 8,0 15/05/18 99,271 <ZV62>

27.APR 300 MIO SMITHS GROUP 4,125 05/05/17 <ZU75>

27.APR 50 MIO HAMBURG 2,05 29/04/14 UNDISCLOSED

26.APR 150 MIO TRENTINO 3,574 30/06/17 100

26.APR 250 MIO DG HYPO 1,75 03/05/13 99,84

26.APR 500 MIO EIB 3,125 03/03717 <ZAJC>

(AUFSTOCKUNG)

26.APR 250 MIO WL BANK 3ME + 30 02/05/13

26.APR 50 MIO BERLIN 3ME + 15 28/01/15 UNDISCLOSED

(AUFSTOCKUNG)

23.APR 500 MIO CRH 2,5 07/05/15

23.APR 50 MIO SCHLESWIG-HOLSTEIN 2,38 28/04/15 UNDISCLOSED

22.APR 500 MIO CRH 2,5 07/05/15

22.APR 500 MIO DEXIA 2,5 29/04/15 99,759

22.APR 200 MIO BOREALIS 5,375 30/04717

22.APR 3,0 MRD EIB 4,0 15/04/30 98,697 <Z1ZM>

21.APR 1,5 MRD EDF 4,625 26/04/30

21.APR 500 MIO BANQUE PSA 3,625 29/04/14 <Z94B>

21.APR 750 MIO VOTORANTIM 5,25 28/04/17 99,605 <ZU24>

21.APR 5,0 MRD KFW 2,25 10/04/15 99,484

21.APR 3,0 MRD ITALIEN 2,10 15/09/21 99,333

20.APR 100 MIO TVN FINANCE 10,75 15/11/17 110,5 <ZOZJ>

20.APR 1,0 MRD LA CAIXA 2,50 29/04/13

20.APR 500 MIO HESSEN 3ME - 5 26/04713 UNDISCLOSED

19.APR 1,5 MRD SLOWAKEI 4,0 27/04/20 99,563

19.APR 500 MIO BANCO SABADELL 6,25 26/04/20 99,406

19.APR 300 MIO GALERIES LAFAYETTE 4,50 28/04/17 99,402 <Z5X9>

19.APR 200 MIO NRW 3,5 16/11/15 UNDISCLOSED

(AUFSTOCKUNG)

16.APR 500 MIO CELESIO FINANCE 4,5 26/04/17 99,273 <ZHAC>

16.APR 100 MIO NRW 3ME + 15 04/03/15 100,07

(AUFSTOCKUNG)

15.APR 400 MIO THOMAS COOK 6,75 22/06/15 <ZS72>

15.APR 2,0 MRD INTESA SANPAOLO 3,25 28/04/17

15.APR 1,25 MRD IPBS 3,125 22/04/13 99,848 <Z3P2>

15.APR 167 MIO GROUPEMENT DES CHU 3,625 29/04/20

15.APR 800 MIO CRH 3,75 19/02/20 100,452

(AUFSTOCKUNG)

15.APR 750 MIO ANHEUSER-BUSCH 4,0 26/04/18 99,55 <Z18E>

14.APR 1,3 MRD AXA 5,25 16/04/40 <ZUFB>

14.APR 4,0 MRD BELGIEN 4,25 28/03741

14.APR 1,0 MRD GMAC 7,5 21/04/15 99,496 <ZB1Y>

14.APR 350 MIO STADA 4,0 21/04/15 99,987 <Z379>

14.APR 1,0 MRD HELABA 2,875 21/04/17 99,706

14.APR 2,0 MRD RABOBANK 3,375 21/04/17 <Z1S9>

14.APR 500 MIO ICO 3ME + 38 15/07/13 <Z3IL>

14.APR 175 MIO BENI STABILI 3,5-4,25 23/04/15 100

(SEMI-ANNUAL)

14.APR 200 MIO LÄNDER 3,50 07/10/19 UNDISCLOSED

(AUFSTOCKUNG)

13.APR 1,5 MRD TÜRKEI 5,125 18/05/20 99,383 <ZDDC>

13.APR 300 MIO ING 3,375 03/03/15 <ZQC5>

(AUFSTOCKUNG)

13.APR 750 MIO MOL 5,875 20/04/17 99,197 <ZFXR>

13.APR 500 MIO IBERCAJA 3,50 22/04/15

13.APR 1,0 MRD DEXMA 2,75 20/07/15

12.APR 350 MIO MPS 5,0 21/04/20 99,01 <ZY9L>

12.APR 1,0 MRD AFD 3,625 21/04/20 99,992 <ZPL8>

12.APR 1,5 MRD EIB 2,625 15/03/16 <ZO31>

12.APR 150 MIO CAJA MADRID 3,5 13/11/14 100,432

(AUFSTOCKUNG)

12.APR 1,0 MRD BBVA SENIOR FINANCE 3,25 23/04/15 99,746 <ZRER>

12.APR 1,0 MRD SANTANDER INTERN. 3ME + 55 26/04/12 100 <ZLTN>

12.APR 1,0 MRD BNP PARIBAS 3,75 20/04/20 99,975

12.APR 2,0 MRD DNB NOR BOLIGKREDITT 2,75 20/04/15

09.APR 310 MIO BANQUES POPULAIRES 3,875 05/06/14 105,515

(AUFSTOCKUNG)

09.APR 100 MIO UBM 6,0 16/04/15

08.APR 1,5 MRD ANGLO IRISH BANK 2,625 16/04/12 99,931 <ZS11>

08.APR 750 MIO ANGLO IRISH BANK 4,0 15/04/15 99,724

08.APR 600 MIO CAIXANOVA 3,125 15/04/15

08.APR 750 MIO CEZ 4,875 16/04/25 <ZD88>

08.APR 500 MIO LLOYDS TSB BANK 3ME + 120 25/03/13 100 <ZQE1>

(AUFSTOCKUNG)

08.APR 600 MIO RCI BANQUE 2,875 23/07/12 <ZOTO>

08.APR 1,0 MRD CFF 2,625 16/04/15

07.APR 500 MIO LAFARGE 5,0 13/04/18 <ZCWS>

07.APR 1,25 MRD STADSHYPOTEK 2,75 30/04/15

07.APR 1,25 MRD DANSKE BANK 3,50 16/04/18 99,363

07.APR 700 MIO KLEPIERRE 4,0 13/04/17 99,372 <ZLSK>

07.APR 1,0 MRD SG SCF 3,375 16/04/18 99,855

07.APR 500 MIO SANOFI-AVENTIS 3,125 10/10/14 102,667 <ZUKJ>

(AUFSTOCKUNG)

06.APR 100 MIO BRANDENBURG 6ME - 15 16/04/13 UNDISCLOSED

01.APR 500 MIO BNP PARIBAS 3ME + 25 12/04/13 99,91 <ZDZA>

[BondAlf]

Ratingagentur bewegt Märkte: Euro fällt nach Spanien-Abstufung auf TagestiefFRANKFURT/NEW YORK (dpa-AFX) - Erneut hat eine Ratingagentur die Märkte bewegt:

Nach der Abstufung der Kreditwürdigkeit Spaniens durch Fitch am Freitag fiel der

Euro auf sein Tagestief und die Ölpreise drehten ins Minus. Der für den

Anleihenmarkt richtungweisende Euro-Bund-Future baute seine Gewinne hingegen

aus. Der Dow-Jones-Index rutschte tiefer in die Verlustzone.

 

Fitch hatte die Einstufung Spaniens von 'AAA' auf 'AA+' gesenkt. Der Ausblick

sei stabil. Mittelfristig werde das Wirtschaftswachstum auf der iberischen

Halbinsel erheblich schwächer ausfallen, hieß es zur Begründung. Dies sei der

wesentliche Grund für die Herabstufung

 

EURO BUND FUTURE (FGBL) - EUREX/201006 steigt auf 128,84 +0,55%

[Fleisch]

ich sponsor mal wieder einen LInk der faz.net

 

http://www.faz.net/s/Rub3ADB8A210E754E748F42960CC7349BDF/Doc~EDCFF75C3D5B04BC29AA884C04EFE2E69~ATpl~Ecommon~Scontent.html

[Torman]

Hier sieht man, für wen der Bailout durch die EZB gemacht wird.

 

Versicherer im Strudel der Schuldenkrise

 

Die belgisch-niederländische Gruppe Ageas, die bis vor kurzem Fortis hieß, hat als erster großer Versicherer massiv Staatsanleihen aus Griechenland, Italien, Portugal und Spanien verkauft. Im ersten Halbjahr waren es Papiere im Wert von 8,8 Mrd. Euro. Das entspricht der Hälfte der Investments von Ageas in Staaten, die wegen ihrer Schulden an den Märkten als besonders gefährdet gelten. ...

 

http://www.handelsblatt.com/unternehmen/banken-versicherungen/ageas-versicherer-im-strudel-der-schuldenkrise;2589708

[Fleisch]

Schuldenkrise

Ratingagentur Fitch stuft Spanien herab

Die Ratingagentur Fitch hat Spaniens Kreditwürdigkeit herabgestuft. Zur Begründung erklärte das Unternehmen am Freitag in London, die Sparanstrengungen der spanischen Regierung zur Senkung des Haushaltsdefizits würden das Wirtschaftswachstum in den kommenden Monaten belasten.

 

faz.net

 

Unternehmensanleihen

Analysten setzen auf Telefonica-Anleihen

Spanien ist wegen Finanzierungsproblemen des Staates negativ in die Schlagzeilen geraten. Das wirkt sich belastend auf die Anleihen spanischer Unternehmen aus. Doch genau das bietet bei soliden Emittenten wie Telefonica auch Anlagechancen.

 

faz.net

 

Bundesanleihen Dem Risiko auf der Spur

 

Das Rekordzinstief der Bundesanleihen gibt selbst Profianlegern Rätsel auf. Eigentlich müßten sich die Garantien der EU-Staaten in einer höheren Risikobewertung niederschlagen.

 

boerse-online.de

[Fleisch]

Artikel, der auch für die Rentner von Interesse sein dürfte

 

boerse-online.de

[Fleisch]

und noch zwei Artikel

 

Staatsanleihen

http://www.faz.net/s/Rub09A305833E12405A808EF01024D15375/Doc~E823F61480253446AB6356A2AC598E5B2~ATpl~Ecommon~Scontent.html

 

was ein Rating wert ist

http://www.faz.net/s/Rub09A305833E12405A808EF01024D15375/Doc~E0B7DEBDC80854111BD1740B0C3D8189B~ATpl~Ecommon~Scontent.html

[Fleisch]

Cognis-Anleihen mit spekulativem Potential

Der Verkauf des Spezialchemiekonzerns Cognis an den deutlich größeren Konkurrenten BASF steht offenbar kurz vor dem Abschluss. Kommt es dazu, dürfte dies die Kurse der Cognis-Anleihen deutlich nach oben ziehen.

faz.net

 

Versicherer

Milliardenschwere Übernahme gescheitert

Der geplante Verkauf des Asien-Geschäfts von AIG an den britischen Konkurrenten Prudential ist geplatzt. Der unter staatlicher Kontrolle stehende amerikanische Versicherer beharrte vergeblich auf dem Kaufpreis von 35 Milliarden Dollar. Prudential schreckt vor dem finanziellen Wagnis zurück.

 

faz.net

[Prospektständer]

@Schnitzel: Da war das WPF aber im Cognis Thread schneller, als die FAZ...

[Fleisch]

ein paar newslinks

 

Trichets Worte erhalten noch mehr GEwicht

 

Engagement in Türkeianleihen

 

Bericht über steigende Risikoprämien von Italien und Spanien

[Fleisch]

Ungarische Staatsanleihen

Die Regierung könnte eine Belastung bleiben

Mit desaströsen Äußerungen führte die ungarische Regierung am Freitag einen Kurssturz der Staatsanleihen herbei. Die wirtschaftliche Situation des Landes ist unverändert schwach, aber stabil. Doch der Kurs der Regierung könnte für noch mehr unangenehme Überraschungen sorgen.

 

faz.net

[Stephan09]

Falls Ungarn näher interessiert:

http://www.pesterlloyd.net/

[vanity]

... EURO BUND FUTURE (FGBL) - EUREX/201006 steigt auf 128,84 +0,55%

 

Heute zuletzt bei 130,16% (ATH). Er wurde dann wegen Übermütigkeit vom Platz gestellt. Der Einwechselspieler schließt knapp unter 130. Diesmal ist nicht Spanien, sondern UK schuld.

[Fleisch]

ein paar Passagen aus dem Artikel:

 

Dem Bund ist es hingegen weiterhin möglich, sich zu extrem niedrigen Kosten zu verschulden. So plazierte er am Mittwoch zweijährige Schatzanweisungen zu 0,47 Prozent. Die Aufstockung einer zehnjährigen inflationsindexierten Bundesanleihe gelang bei einer Rendite von nur 0,86 Prozent.

 

Für Aufsehen sorgte zur Wochenmitte auch ein Artikel in der spanischen Zeitung Cinco Dias, nach dem kleinere spanische Kreditinstitute Schwierigkeiten haben, sich von anderen Banken Geld auszuleihen, da sie als Pfand lediglich spanische Staatsanleihen anbieten könnten. Größeren spanischen Banken falle die Kreditaufnahme leichter, da sie Wertpapiere aus Ländern mit besserer Bonität wie deutsche Bundesanleihen als Pfand anböten.

 

faz.net

 

und noch was zur EZB

 

faz.net

[Stephan09]

Die EZB wird im übrigen erstmal bis September einmal im Monat ihre unbegrenzeten Dreimonatsauktionen fortsetzen.

[Fleisch]

Frankreich sorgt sich um sein erstklassiges Rating

Die französische Regierung macht sich zunehmend über einen Verlust seines AAA-Ratings Sorgen. Ob dies zu einem strengeren Sparkurs führt, ist aber ungewiss. Noch scheut Präsident Sarkozy ein Sparpaket nach Berliner Vorbild.

 

faz.net

 

 

Südafrikanische Staatsanleihen taugen zur Depotbeimischung

Die Ausrichtung der Fußball-WM rückt Südafrika in den Fokus. Punkten kann das Land dabei bei Zinssparern. Denn südafrikanische Staatsanleihen bringen bei einer überschaubaren Staatsverschuldung einen Renditeaufschlag.

 

faz.net

Banken gerüstet für weitere Schuldenkrise

Nach einer Umfrage der Ratingagentur Moodys könnten europäischen Großbanken eine abermalige Schuldenkrise verkraften. Selbst gravierende Kreditausfälle würden nicht dazu führen, dass das Eigenkapital aufgestockt werden müsse - doch die Kosten für die Banken würden sich erhöhen.

 

 

faz.net

[Fleisch]

sehr interessant für alle, die neulich noch in spanische Titel investieren wollten

 

EU bereitet sich auf Rettungsaktion für Spanien vor

Die Lage am spanischen Bankenmarkt spitzt sich zu. Nach Informationen der F.A.Z. sollen vor allem EU-Kommissionspräsident Barroso und EZB-Präsident Trichet für Hilfen plädieren. Eine Schuldenkrise in Spanien wäre für die EU deutlich schwieriger zu bewältigen als in Griechenland.

 

faz.net

 

und passend dazu gibt's dann noch einen anderen Artikel

Am Ende einer Woche ohne Panik

Die Ausgabe von südeuropäischen Staatsanleihen ließ die Marktteilnehmer zunächst bange auf die Kurse blicken - schließlich standen die Sorgenkinder Spanien, Portugal und Italien auf der Agenda. Stattdessen beruhigten die Auktionen die Märkte.

 

faz.net

 

und wer beide gelesen hat, dem fällt was auf ? na ?

[Bärenbulle]

und wer beide gelesen hat, dem fällt was auf ? na ?

 

Was denn? Beide sind mies. Zumindest das ist konsistent.

[Fleisch]

ich meinte mehr inhaltlich und nicht die journalistischen Formulierungen

[Fleisch]

Die Not der Notengeber

Rating-Agenturen sollen das Risiko von Wertpapieren einschätzen. Stattdessen haben sie die Risiken an den Finanzmärkten noch verschlimmert. Im Extremfall können sie sogar Volkswirtschaften ruinieren. Wie lässt sich ihre unselige Macht begrenzen?

 

http://www.faz.net/s/Rub09A305833E12405A808EF01024D15375/Doc~E1E1FBC8EB8B84590BC0283CD0C7B7A33~ATpl~Ecommon~Sspezial.html

 

Eilmeldung

Moody's stuft Griechenland auf Ramschstatus Bonität Ba1 statt A3

[Fleisch]

jetzt der längere Artikel zur Eilmeldung

 

http://www.handelsblatt.com/politik/international/vier-stufen-abwaerts-moody-s-stuft-griechenland-auf-ramschstatus;2600924

[Prospektständer]

=523&cHash=20b40f99d6"]5.06.10 Grenkeleasing - Kupon 4,5%; 88% in Deutschland platziert

 

Der Kupon de gestrigen Anleihenemission (3,5 Jahre, 100 Mio. EUR) der Grenke Finance PLC (Grenkeleasing) beträgt 4,5%, dies entspricht einem Spread von 285 Basispunkten gegenüber Mid Swap.

Die Bücher wurden gestern morgen um 9.30 Uhr mit einem Reoffer von 285 Basispunkten geöffnet und um 11.45 Uhr bei einem Ordervolumen von 120 Mio. EUR (20% überzeichnet) geschlossen.

 

[Fleisch]

wo hast du die Info her ?

 

Bitte immer mit Quellenangabe wie in der Schule, Uni oder sonst wo auch